Архив статей

В условиях ускоренной цифровой трансформации и нарастающей геоэкономической турбулентности проблемы обеспечения цифровой безопасности реального сектора экономики и достижения технологического суверенитета приобретают критическое значение для международного бизнеса. В данной статье проводится комплексный анализ ключевых рисков и стратегических вызовов, с которыми сталкиваются транснациональные компании в процессе цифровизации глобальных экономических отношений. Авторы рассматривают широкий спектр угроз – от учащающихся масштабных кибератак на критическую информационную инфраструктуру до прогрессирующей фрагментации цифрового пространства под воздействием протекционистских барьеров, технологических санкций и политики цифровой изоляции. Особое внимание в данной работе уделяется методологическим основам информационной безопасности и концептуальным подходам к построению технологического суверенитета, представляющим взаимосвязанные факторы обеспечения долгосрочной конкурентоспособности и устойчивого развития бизнеса в условиях глобальной нестабильности. На основе детального изучения практического опыта ведущих российских компаний, успешно адаптирующихся к новым реалиям, формулируются конкретные рекомендации по выстраиванию эффективных систем киберзащиты, локализации цифровых активов и построению стратегий технологической независимости. Результаты исследования представляют значительную ценность как для академического сообщества, изучающего трансформацию международных бизнес-моделей, так и для практиков-руководителей компаний, специалистов по корпоративной безопасности и разработчиков цифровой политики, сталкивающихся с необходимостью пересмотра традиционных подходов в условиях кардинального изменения глобальной цифровой экосистемы.

Настоящее исследование посвящено выявлению эпизодов передачи финансовых шоков с азиатских фондовых рынков на фондовый рынок России в 2008–2023 гг. Основное внимание уделяется систематизации ключевых кризисных эпизодов, их влиянию на экономику России и азиатских стран, а также анализу существующих методик тестирования контагиозности рынков и их ограничений. В работе систематизируются принципиальные различия между совместными шоками и финансовым заражением, а также описываются подходы к верификации периодов финансового заражения с помощью статистических инструментов. Для идентификации финансового заражения российского фондового рынка от фондовых рынков азиатских стран использовался модифицированный подход К. Форбс и Р. Ригобона. В результате его применения установлена наибольшая интенсивность заражения российского фондового рынка от азиатских рынков в период экономической рецессии в Китае 2014 года и во время пандемии COVID 2020 года. За весь исследуемый период российский фондовый рынок показал наибольшую восприимчивость к шокам, исходящим от фондовых рынков Республики Корея, Индонезии и Гонконга. Проведенное исследование позволило уточнить механизмы трансмиссии кризисных явлений в условиях глобальной нестабильности, выявить специфику восприимчивости российского фондового рынка к азиатским шокам, а также сформировать методологическую основу для их дальнейшего прикладного анализа. Полученные выводы свидетельствуют о необходимости комплексного подхода к идентификации контагиозности и могут быть использованы регуляторами и участниками рынка для разработки превентивных мер по снижению рисков межстранового финансового заражения.